Die wahren Kosten eines Kredits: Zinssatz, effektiver Jahreszins und das Kleingedruckte
Einleitung
„Niedrige Raten“, „Vorzugszins“, „ohne Anzahlung“. In der Kreditwerbung ist selten von dem die Rede, worauf es wirklich ankommt: wie viel du am Ende insgesamt für das geliehene Geld bezahlst. Zwei Kredite mit derselben Monatsrate können sich um Hunderte Euro unterscheiden, und ein Kredit mit einem niedrigeren Zinssatz kann am Ende durch die daran gekoppelten Versicherungen, Gebühren und Nebenkosten teurer sein.
Die wahren Kosten eines Kredits zu durchschauen, gehört zu den lohnendsten finanziellen Fähigkeiten überhaupt. Dafür braucht es keine komplizierten Formeln: Es reicht zu wissen, worauf du achten und wonach du fragen musst, bevor du unterschreibst.
Die richtige Frage lautet nicht „Kann ich mir die Rate leisten?“, sondern „Wie viel kostet mich dieses Geld insgesamt?“.
Der Zinssatz: der Ausgangspunkt, nicht das Endergebnis
Der Zinssatz ist der Preis für das geliehene Geld, ausgedrückt in Prozent. Dabei solltest du auf drei Details achten:
- Monatlich oder jährlich? Ein Zinssatz von 2 % pro Monat entspricht inklusive Zinseszins fast 27 % pro Jahr, nicht 24 %. In der Werbung wird oft der Monatszins genannt, weil er klein wirkt.
- Fest oder variabel? Ein variabler Zinssatz kann während der Laufzeit des Kredits steigen.
- Nominal oder effektiv? Der Nominalzins berücksichtigt weder die unterjährige Verzinsung noch die Nebenkosten.
Ein Rechenbeispiel: Ein Darlehen über 3.000 Euro für 24 Monate mit einem Jahreszins von 24 % (2 % monatlich) hat eine Monatsrate von rund 158,61 Euro. Am Ende zahlt man fast 3.807 Euro zurück: über 800 Euro allein an Zinsen.
Was der Zinssatz verschweigt
Zum reinen Zinssatz kommen weitere Kosten hinzu, die den Kredit verteuern:
- Verbundene Versicherungen: Restschuld-, Arbeitslosigkeits- oder Feuerversicherung. Manche sind gesetzlich vorgeschrieben, andere werden nur so dargestellt, als wären sie Pflicht.
- Gebühren für Abschluss, Bearbeitung oder Kontoführung.
- Steuern, die in manchen Ländern auf Kreditgeschäfte erhoben werden.
- Notar- oder Prüfungskosten.
Wenn dasselbe Darlehen über 3.000 Euro durch all diese Zusatzkosten am Ende einem effektiven Satz von 30 % pro Jahr entspricht, steigt die Monatsrate auf etwa 167,74 Euro und der Gesamtbetrag auf rund 4.026 Euro. Fast 220 Euro mehr, als der reine Zinssatz vermuten ließ.
Der effektive Jahreszins (CAE) und die Gesamtkostenkennzahlen
Damit Kredite fair verglichen werden können, schreiben viele Länder eine Kennzahl vor, die alle Kosten in einem einzigen Jahreswert zusammenfasst. In Chile heißt sie Carga Anual Equivalente (CAE) und wurde 2011 mit dem Gesetz zur Einführung des sogenannten SERNAC Financiero (Gesetz 20.555) verpflichtend. In anderen Ländern gibt es entsprechende Größen, wie den effektiven Jahreszins im deutschsprachigen Raum, die TAE in Spanien oder den APR in den USA, auch wenn jede nach eigenen Regeln berechnet wird.
Die Faustregel ist einfach: Wenn du Kredite gleicher Art und Laufzeit vergleichst, vergleiche den effektiven Jahreszins (CAE bzw. das jeweilige Äquivalent), nicht den Nominalzins oder die Rate. Der Kredit mit dem niedrigsten effektiven Jahreszins ist der günstigste, selbst wenn seine Monatsrate höher erscheint.
Neben dem effektiven Jahreszins solltest du dir immer die Gesamtkosten des Kredits ansehen: die Summe aller Raten plus eventueller Anfangszahlungen. Diese Zahl beantwortet direkt die Frage, wie viel dich das Geld insgesamt kostet.
Die Falle der langen Laufzeit
Eine längere Laufzeit senkt die Monatsrate – deshalb ist sie das beliebteste Mittel, damit ein Kredit ins Budget „passt“. Doch eine längere Laufzeit bedeutet auch, dass du über einen längeren Zeitraum Zinsen zahlst. Bei gleichem Zinssatz kostet ein Kredit über 48 Monate insgesamt deutlich mehr als einer über 24 Monate, auch wenn die monatliche Rate bequemer wirkt.
Die hilfreiche Frage lautet: Was ist die kürzeste Laufzeit, deren Rate ich bezahlen kann, ohne meine Grundausgaben oder meine Sparrate zu gefährden?
Das Kleingedruckte, auf das du achten solltest
Vor der Unterschrift lohnt sich ein genauer Blick in den Vertrag:
- Vorzeitige Rückzahlung (Sondertilgung): Kannst du den Kredit vorzeitig ablösen? Welche Gebühr (Vorfälligkeitsentschädigung) fällt dafür an?
- Zahlungsverzug: Was kostet es, wenn du in Rückstand gerätst? Ab welchem Tag werden Verzugszinsen und Mahngebühren berechnet?
- Versicherungen: Welche sind gesetzlich vorgeschrieben und welche freiwillig? Können sie auch bei einem anderen Anbieter abgeschlossen werden?
- Konditionsänderungen: Darf die Bank den Zinssatz oder die Gebühren anpassen?
- Koppelungsgeschäfte: Setzt der Kredit voraus, dass du ein Girokonto eröffnest oder eine Kreditkarte beantragst?
In vielen Ländern hast du vor Vertragsabschluss Anspruch auf ein standardisiertes Informationsblatt. Fordere es immer an und vergleiche es mit den Angeboten anderer Institute.
Kredite, die kostenlos wirken
Käufe mit „0-%-Finanzierung“ können tatsächlich kostenlos sein, enthalten aber manchmal versteckte Gebühren oder einen höheren Kaufpreis als bei Barzahlung. Und Bargeldabhebungen mit der Kreditkarte, Dispokredite auf dem Girokonto sowie Sofortkredite per App gehören meist zu den teuersten Finanzierungen auf dem Markt. Wenn ein Kredit besonders unkompliziert angeboten wird, verdient er mehr Aufmerksamkeit – nicht weniger.
Häufige Fehler
Nur nach der Monatsrate entscheiden. Das ist genau das Kriterium, das dem Kreditgeber am meisten nützt.
Monatszinsen mit Jahreszinsen vergleichen. Oder Nominalzinsen mit dem effektiven Jahreszins. Vergleiche immer gleichwertige Kennzahlen.
Versicherungen ungefragt akzeptieren. Manche sind freiwillig und machen den Kredit erheblich teurer.
Die Bedingungen für eine vorzeitige Rückzahlung nicht lesen. Vorzeitig zu tilgen ist eine der besten Möglichkeiten, Zinsen zu sparen.
Kredite für laufende Ausgaben aufnehmen. Wenn du Schulden brauchst, um über den Monat zu kommen, liegt das Problem im Budget und nicht beim Zinssatz.
Fazit
Die wahren Kosten eines Kredits zeigen sich im effektiven Jahreszins (CAE oder seinem Äquivalent) und im Gesamtbetrag – nicht in der Monatsrate oder im beworbenen Zinssatz. Lass dir vor deinem nächsten Kredit von mindestens drei Anbietern das standardisierte Informationsblatt geben, vergleiche den effektiven Jahreszins und die Gesamtkosten bei gleicher Laufzeit, frage nach, welche Versicherungen freiwillig sind, und prüfe die Gebühren für eine vorzeitige Rückzahlung. Diese halbe Stunde Vergleich kann dir Hunderte Euro sparen.
Referenzen
- Ley 20.555 (2011). Modifica la Ley 19.496 sobre protección de los derechos de los consumidores, para dotar de atribuciones en materias financieras al SERNAC. Biblioteca del Congreso Nacional de Chile.
- Consumer Financial Protection Bureau. What is the difference between a loan's interest rate and the APR? consumerfinance.gov.
- Lusardi, A., & Mitchell, O. S. (2014). The economic importance of financial literacy: Theory and evidence. Journal of Economic Literature, 52(1), 5-44.
- Stango, V., & Zinman, J. (2009). Exponential growth bias and household finance. The Journal of Finance, 64(6), 2807-2849.